Обзор: Аудиторские компании - 17.03.2008

Главным трендом 2007 г. стало масштабное наступление федеральных компаний на аудиторском рынке Ростова. Если еще два года назад лидеры рынка пытались объединяться для противостояния иногороднему натиску, то сейчас практически все они уже работают под крылом федералов. Столь настойчивый интерес москвичей объясняется бурным ростом количества местных компаний, готовящихся к выходу на фондовый рынок.

эксперты
Антон Денисов
генеральный директор аудиторской компании «Денисов-Аудит»
Юрий Желтушкин
директор аудиторской фирмы «Актив Аудит»
Антон Иванов
директор по развитию аудиторско-консалтинговой группы «Гудвилл» (член сети НП МАК RSM Top AC)
Валерий Романенко
генеральный директор компании «БизнесКонсалт»
Петр Склифасовский
генеральный директор филиала BSGV в г. Ростов-на-Дону
Ольга Тодорова
директор «БДО Юникон Ростов-на-Дону» 

В середине 2007 г. один из лидеров ростовского рынка аудиторских услуг фирма «Бизнес Консалт» раскололась на две части. Один из ее бывших управляющих партнеров, АНТОН ДЕНИСОВ, «отпочковался», уведя за собой блок аудита — основных экспертов, клиентскую базу, и учредил новую фирму «Денисов-Аудит», которая сейчас выступает представителем федеральной «ФинЭкспертизы» в ЮФО. Генеральный директор «БизнесКонсалта» ВАЛЕРИЙ РОМАНЕНКО вспоминает, что изначально хотел построить с «ФинЭкспертизой» партнерские отношения, но в процессе переговоров представители компании стали на него «давить», все чаще поднимая вопросы о лишении его организации самостоятельности в принятии решений. «Я отказался от работы с «ФинЭкспертизой», так как эта компания хотела, чтобы мы вошли в ее сеть. Меня, в отличие от моего бывшего партнера, не устраивал такой вариант, я хотел самостоятельности для «БизнесКонсалта» и независимости от москвичей», — говорит г-н Романенко. Денисову предложение «ФинЭкспертизы», напротив, показалось интересным и перспективным, что и спровоцировало раскол «БизнесКонсалта». О том, что москвичи заходят в регион довольно агрессивно, эксперты говорят неохотно, стараясь смягчить формулировки. А учредители «БизнесКонсалта» и вовсе долгое время не раскрывали истинной причины разделения фирмы.

Лидеры рынка наращивают обороты быстрее остальных игроков

Как отмечают эксперты, ростовский рынок аудиторских услуг вырос за год на 25%. По мнению гендиректора аудиторской компании «Денисов-Аудит» Антона Денисова, за 2007 г. объем рынка увеличился на 200 млн руб. и составил порядка 1 млрд руб. По словам собеседников «ДК», около 40% ростовского рынка аудита приходится на долю пяти компаний-лидеров: АКГ «Гудвилл», MauerGroup, «Эркон», «Лита-Аудит» и «БДО Юникон Ростов-на-Дону», в которую недавно вошла местная фирма «Центр-Аудит». Нужно отметить, что лидеры наращивают свои объемы быстрее, чем остальные участники рынка, опережая среднерыночный рост. К примеру, выручка компании «Гудвилл» от оказания аудиторских услуг выросла в прошлом году на 38% и составила около 37 млн руб., а у компании «Эркон» увеличилась почти на 50%, достигнув отметки в 20 млн руб. (подробнее см. ТОП-лист на стр. 25).

По подсчетам экспертов, в Ростове работает 115 аудиторских фирм. Г-н Денисов полагает, что примерно 10% рынка у средних и мелких игроков. А наибольшая доля — около 50% — принадлежит крупным федеральным и международным компаниям, которые либо имеют представительства в Ростове (например, PricewaterhouseCoopers и KPMG - прим. ред.), либо присылают своих аудиторов в регион на конкретные проекты из Москвы или Питера. «В основном, пришедшие в регион федеральные компании работают только со своими аудиторами. Поэтому большинст- во крупных заказов, а значит и большую часть от объема рынка «увозят» с собой столичные аудиторские фирмы», — говорит директор компании «Актив Аудит» ЮРИЙ ЖЕЛТУШКИН. По его словам, также в последние годы наблюдается отток клиентов от региональных аудиторов к федеральным. Г-н Желтушкин объясняет это тем, что местный бизнес активно развивается, и некоторые компании планируют выходить на российскую и международную фондовые биржи, а для этого необходимы заключения аудиторских фирм с «именем». «Количество компаний, поменявших мест- ных аудиторов на федеральных, к настояще- му моменту составило порядка 5% от их общего числа», — считает директор «Актив Аудита». Игроки отмечают, что на данном этапе федералы работают только с крупным бизнесом, а местные аудиторы делят между собой средний и малый. «Сущест- вует профессиональная этика в нашем сообществе, — рассказывает Антон Денисов. — Если компания работает со средним бизнесом, она никогда не станет «лезть в чужой «огород»».

Стоимость услуг на ростовском рынке колеблется от 500 до 2000 руб. за 1 час работы одного аудитора и зависит от квалификации аудитора, сложности поставленных клиентом задач, отраслевой специфики, объема работы. «Есть компании, у которых финансовых документов — один небольшой шкаф, а у таких, как «Евросеть» архивы с документами занимают целые этажи», — говорит г-н Денисов. Среднюю стоимость одного проекта эксперты оценили в 60 тыс. руб. из расчета стоимости работы одного аудитора за пятидневную рабочую неделю.

Как утверждают участники рынка, рентабельность аудиторского бизнеса в последние несколько лет остается на одном уровне — около 20%. «Максимальная рентабельность в этой сфере может составлять 35%, но достичь таких показателей региональной фирме на высококонкурентном рынке практически невозможно, — полагает г-н Желтушкин. — Аудит — услуга стандартная, при усилении конкуренции ее стоимость постепенно снижается либо остается на одном и том же уровне». Общую рентабельность бизнеса своих компаний ростовские аудиторы поддерживают за счет развития дополнительных и сопутствующих аудиту услуг. К примеру, активным спросом среди клиентов сейчас пользуются налоговый и бухгалтерский, управленческий и стратегический консалтинг, оценочная деятельность и т. д. «Говорить о высокой рентабельности только аудиторских услуг сложно, наверное, поэтому лидеры рынка предоставляют комплекс аудиторско-консалтинговых услуг. Да, есть фирмы, существующие только за счет аудита, но в большинстве своем это маленькие компании, часть из которых является «карманными» при крупных промышленных холдингах», — считает директор по развитию аудиторско-консалтинговой группы «Гудвилл» АНТОН ИВАНОВ.

Ростовские аудиторы теряют независимость

Как утверждают эксперты, лишь однажды ростовские аудиторы предприняли серьезную попытку противостояния натиску федеральных компаний. В 2005 году три аудиторские фирмы — «Реал-Аудит», «Внешэкономаудит» и «Эркон» попытались объединиться для создания мощной аудиторско-консалтинговой группы. Тогда было создано новое юридическое лицо — компания «Гудвилл», но до полноценного объединения дело так не дошло. По словам экспертов, эти три компании не смогли выстроить взаимодействие друг с другом: каждый директор хотел оставить за собой лидерство, сохранить свою собственность в виде различных активов. «Они не смогли преодолеть психологические барьеры внутри общего коллектива», — говорит г-н Денисов. Эксперты утверждают, что даже если местные игроки и начнут объединяться, то на расстановку сил на донском рынке это уже никак не повлияет — момент упущен.

Собеседники «ДК» называют несколько причин активизации деятельности столичных компаний по освоению донского региона. «Работая с местными компаниями, москвичи расширяют свое влияние без существенных потерь и материальных затрат. Не нужно посылать специалистов в командировки: заказы по югу выполняют местные партнеры», — полагает г-н Иванов. С ним согласен г-н Денисов, который выделяет три основные причины, влияющие на усиление экспансии: «Москвичей влечет общеэкономический рост нашего региона и заметное «обеление» бизнеса — ранее теневая бухгалтерия не требовала услуг профессиональных аудиторов. Третья причина — рост числа вертикально-интегрированных холдингов. За последние два года пришло огромное количество таких компаний, вслед за ними пожаловали и федеральные аудиторы». Директор «БДО Юникон Ростов-на-Дону» ОЛЬГА ТОДОРОВА, добавляет, что интерес крупных федеральных структур к Ростовской области связан с притоком иностранного капитала и близостью к Сочи. «Нельзя исключать фактор «Сочи-2014», но вряд ли именно он является определяющим, — замечает она. — Один-единственный, пусть и масштабный, проект не может являться главной движущей силой развития региона. Скорее, здесь играет роль «критическая масса» множества менее амбициозных, но тоже немаловажных проектов». Стоит отметить, что в конце прошлого года компания «Центр-Аудит», директором которой была Ольга Тодорова, вошла в состав транснациональной структуры — «БДО Юникон».

Участники рынка выделяют три основных пути объединения местных компаний с федеральными. Первый можно назвать поглощением, в этом случае федеральная компания определяет стратегию и позиционирование местной в регионе (пример — «БДО Юникон» и «Центр-Аудит»). Второй путь — заключение договора о сотрудничестве или фактическое объединение в составе аудиторско-консалтинговой группы (пример — соглашение АКГ «Гудвилл» с московской АКГ «Топ-аудит» (RSM International). Третий способ не предусматривает заключение договора и тесного взаимодействия: региональная компания работает по договору субподряда, принимая от московских партнеров те или иные объемы работ.

Для местной компании, по мнению некоторых экспертов, есть несколько плюсов от взаимодействия с федеральной. И в первую очередь, это выход на тот сегмент рынка, который ранее был недоступен. Например, в данный момент АКГ «Гудвилл» осуществляет аудит предприятий, входящих в крупнейший в России холдинг в области газо-, турбо- и компрессоростроения «Энергомаш», а также помогает перейти на МСФО ряду крупных донских предприятий, как «Глория Джинс», «Инпром», «Югснаб». Еще одно преимущество — возможность пользоваться технологиями российских и зарубежных коллег, входящих в единую сеть. «Сейчас в Ростове могут оказывать услуги по переводу финансовой отчетности на международные стандарты не больше пяти компаний, хотя количество клиентов, желающих воспользоваться этой услугой, постоянно возрастает», — говорит г-н Иванов. Как полагают эксперты, в скором времени еще одна компания из «большой четверки» откроет свое представительство в Ростове — компания Ernst&Young. В настоящий момент с ней сотрудничает несколько крупных банков, имеющих свои представительства в регионе. «Наш банк работает с ведущей международной компанией по оказанию аудиторских услуг Ernst&Young. Эта компания проводит аудит финансовой деятельности Банка не только в соответствии с российскими нормами бухгалтерского учета, но и в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности», — говорит ПЕТР СКЛИФАСОВСКИЙ, генеральный директор филиала BSGV в г. Ростов-на-Дону. Он считает, что переход местных компаний на МСФО необходим для привлечения в ростовский бизнес иностранных инвестиций. «После перехода на МФСО компании смогут осуществлять свою деятельность совместно с зарубежными партнерами — банками, инвестиционными, лизинговыми компаниями и т. п., основываясь на единых стандартах оценки ликвидности, рисков и прибыльности бизнеса», — сказал он.

Помимо массового захода федеральных игроков на местный рынок региональные компании столкнулись еще с одной пробле- мой — дефицитом кадров. Сейчас молодых специалистов выпускают РИНХ и Строительный университет. Однако рынок развивается быстрее, чем на нем появляются квалифицированные кадры, считают эксперты. Многие грамотные специалисты в сфере аудита, стремясь реализовать свой потенциал, переходят работать в представительства московских компаний. Местным компаниям, чтобы удержать своих сотрудников, ничего не остается, как повышать заработную плату. Сейчас средняя зарплата аудитора в Ростове колеблется от 20 до 45 тыс. руб. Только за последний год она выросла примерно на 20-25%. Надо отметить, что не всегда в компаниях с «именем» специалистам платят больше, чем в местных небольших компаниях. «В большинстве компаний существует сезонность, связанная с проверкой годовой отчетности у клиентов. То есть бывают месяцы, когда проектов мало, и аудиторские фирмы снижают выплаты сотрудникам», — рассказывает г-н Денисов. По его словам, это неверный подход к финансовой мотивации персонала. «В нашей компании мы выстроили новую программу индивидуальной мотивации: показали каждому специалисту перспективы его карьерного роста, составили для каждого программу профессионального развития и повышения квалификации. Также ввели переменные коэффициенты, связанные с сезонными перегрузками и частыми командировками», — делится опытом г-н Денисов.

Аудиторские фирмы будут идти по пути специализации

По мнению участников рынка, тенденция к слияниям и поглощениям усилится в ближайшие годы. «Количество игроков на рынке аудиторских услуг будет постоянно снижаться, — прогнозирует г-н Романенко. — Мы идем по западному пути развития, а там работает около 10 крупных компаний, которые держат большую долю рынка. Нас также ожидает процесс концентрации».

На расстановку сил на рынке аудиторских услуг, по мнению собеседников «ДК», повлияют также некоторые изменения в законодательстве, которые могут вступить в силу летом этого года. В июле в Государственной Думе должен быть принят новый закон об аудиторской деятельности. Согласно законопроекту, планируется отменить лицензирование аудиторов и ввести органы саморегулирования. Они возьмут на себя контроль качества оказания услуг, а также будут иметь право допускать компании на рынок. «Предполагается, что каждая организация должна будет положить на депозит не менее 50 тыс. руб. с каждого профессионального аудитора, который в ней работает, — говорит Валерий Романенко. — А это, я думаю, может сократить число игроков на нашем рынке». По оценкам экспертов, если изменения вступят в силу, с рынка уйдут около 30–40% аудиторских фирм Ростова.

Эксперты уверены: все вышеперечисленные факторы приведут к тому, что через год–два количество ростовских аудиторских фирм сократится до 50. «У небольших компаний, несомненно, останется свой клиент — малый бизнес», — констатирует г-жа Тодорова. Участники рынка считают, что для того чтобы «выжить», местным компаниям необходимо уже сейчас идти по пути специализации и предоставлять клиентам эксклюзивные услуги. По словам г-на Денисова, его компания в настоящее время разрабатывает и внедряет эксклюзивные услуги, среди которых диагностика компаний по методике делового совершенства и организационное проектирование. Также при компании работает одноименная «Аудит-мастерская», где ведущие эксперты фирмы делают презентации своего практического опыта, проводят мастер-классы.