Как обеспечить себе достойную пенсию?

Андрей Краснопольский, директор Ростовского филиала «БКС Премьер»:

— Факт остается фактом — чем раньше человек осознает, что он сам должен позаботиться о своем будущем, тем больше у него шансов сохранить привычный уровень жизни на заслуженном отдыхе. России неизбежно придется пойти по общемировому пути, гарантируя людям некий базовый пенсионный минимум, а остальной «задел» на достойную старость предлагая накопить себе самостоятельно. Говоря об общемировом пути, мы прежде всего подразумеваем опыт развитых стран, где уже давно и успешно действуют специальные льготные инвестиционные счета и пенсионные планы, которые позволяют гражданам спокойно, понемногу накапливать и инвестировать капитал в расчете на получение пассивного дохода на пенсии.

Американцы, например, могут обеспечить себе не одну, а сразу три пенсии: государственную, частную коллективную по месту работы (корпоративную) и частную индивидуальную – через открытие персонального пенсионного счета.

Чтобы заслуженный отдых был комфортным в финансовом отношении, к выходу на пенсию лучше начать готовиться еще в активном возрасте. Любые долгосрочные вложения, в частности, пенсионные, необходимо тщательно планировать. Самостоятельно учесть все факторы – доходность активов, инфляцию, страновые, валютные риски – не посвященному глубоко в финансовую жизнь человеку довольно трудно.

Поэтому первый шаг на вашем пути – это персональный финансовый план (ПФП), составленный с профессиональным финансовым советником. Вещь уже не столь экзотичная для нашей страны, как, например, 15 лет назад, и при этом чрезвычайно важная.

План будет учитывать цель — в нашем случае «получение пассивного дохода через 30 лет», размер текущих ежемесячных доходов, оценку возможностей (сколько вы сможете откладывать ежемесячно/ежеквартально), возможную долговую нагрузку (например, если у вас есть ипотечный кредит), ваш риск-профиль (готовность рисковать частью вложений ради достижения большей доходности в будущем), а также макроэкономические риски на целевом горизонте, и, конечно же, сами инструменты для достижения цели.

План на пенсию должен быть очень взвешенным, стратегическим, а не отвечать текущей инвестиционной «моде». При выборе способа накоплений стоит помнить основной принцип инвестиций: чем выше потенциальная прибыль, тем выше и риски. Вместе с тем важно не пытаться вкладываться исключительно консервативно («зачем рисковать, это же мое будущее!»), поскольку пенсионные средства имеют большой горизонт инвестирования, в том числе и из-за общего роста продолжительности жизни. Поддерживая значительную долю более рискованных инструментов, например, акций, вы получите шанс опередить инфляцию на длинном временном участке.

В инструменты с фиксированным доходом, например, на классический депозит, имеет смысл направлять примерно 30% пенсионных отчислений. Еще 30% регулярных отчислений целесообразно направить на накопительное страхование жизни (НСЖ). Едва ли не главная проблема при формировании личного пенсионного капитала – самодисциплина. Вначале вы думаете, что сможете всегда регулярно откладывать, но на практике это далеко не всегда получается. Полис НСЖ вносит элемент обязательности - по условиям страховые взносы нужно вносить регулярно и вовремя.

Важно то, что полис накопительного страхования жизни можно открыть в валюте — в евро или долларах. Благодаря этому риски потерь от возможной девальвации могут быть серьезно сокращены.

Сформировав консервативную «оболочку» из таких надежных инструментов как депозиты и НСЖ, мы можем создать доходное «ядро», направив оставшиеся средства в более рискованные инструменты. Акции на сроках в 10-20-30 лет – это самые очевидные «генераторы» доходности, поэтому их доля в пенсионных накоплениях должна быть не менее 30-40%.

Необходимо очень внимательно отнестись к подбору бумаг и грамотному оформлению сделок. Конечно, желательно это делать при поддержке профессионала.